微軟(MSFT)承接OpenAI通路外溢，國會ChatGPT採購占比能否守住80%以上

 

國會採購把模型競爭推向通路戰

生成式AI的護城河，正從模型能力延伸到政府工作流的預設入口。美國眾議院在2025/4/1至2026/3/31之間，已具名的付費AI工具支出至少11.37萬美元。ChatGPT拿下約8.88萬美元，金額接近九成，交易筆數更占約96%。Anthropic的Claude支出約1.32萬美元，差距相當明顯。

這份樣本只計入具名付費工具，免費帳號與軟體內建功能皆排除在外。金額對大型科技公司很小，採用集中度的訊號更有研究價值。國會幕僚已用ChatGPT摘要法案、撰寫備忘錄、準備聽證資料與回覆選民。共和黨眾議員Julie Fedorchak更把立法與選民資料做成可搜尋資料庫，每週節省數十小時。

 

OpenAI先發優勢來自制度嵌入

OpenAI在華府的領先帶有明確路徑。眾議院數位服務團隊於2023年成立AI工作小組，首批提供40個ChatGPT Plus授權。國會管理基金會後續又與OpenAI合作，由公司工程師替兩院資深幕僚授課。

這種培訓與流程嵌入會累積切換成本。幕僚建立提示詞、資料庫與內部作業規範後，更換模型還要重新測試輸出品質與資料安全。Anthropic目前缺少同等規模的國會培訓紀錄，產品能力因此少了一條轉化成採用率的通路。

政治遊說也同步升溫。OpenAI在2026年第一季投入100萬美元，年增82.5%。Anthropic投入近160萬美元，超過2025年第一季的三倍。兩家公司正在爭取的資產，已包含政策理解、政府採購資格與機構信任。

 

歐盟把合規成本變成第二道門檻

歐盟自2026/8/3當週起，開始對通用型AI模型行使實質監督權。歐盟執委會可在模型公開前要求評估，也能限制產品進入市場。罰款上限為1,500萬歐元或全球營收3%，採金額較高者。

OpenAI、Anthropic與Google都進入監管範圍。美國實驗室還需在歐洲設立授權代表，負責與監管機構溝通。歐盟近期已針對模型遭網路攻擊事件聯絡OpenAI與Anthropic，也持續協商取得Anthropic最新Mythos模型的存取權。

這代表合規能力本身開始產品化。模型供應商需要準備風險評估、資安紀錄、資料治理與事故回報流程。這些固定成本對大型實驗室較容易吸收，也可能讓既有領先者的規模優勢加深。

 

阿里參數攻勢仍需跨過市場准入

阿里巴巴在2026/8/3發表Qwen3.8-Max，模型規模達2.4兆參數，情境視窗最高100萬詞元。阿里宣稱其測試成績接近Anthropic的Fable 5，視覺測試排名僅次於Fable 5，文字測試則排名第五。

產品展示更接近Agentic AI。Qwen3.8-Max曾連續16天自行撰寫程式碼、測試與修正錯誤，也能審閱法律文件、進行金融研究、處理建築3D建模，以及整理長達100小時的直播內容。這些案例直接對應企業願意付費的工作量。

中國模型競爭仍在加速。Moonshot AI稍早推出2.8兆參數的Kimi K3，規模高於Qwen3.8-Max。參數、情境長度與排行榜可以拉高市場聲量，跨境部署還要承擔歐盟的安全評估與責任要求。阿里巴巴美股在2026/8/3盤前上漲4.5%，港股同日上漲7%，反映市場先交易技術追趕的預期。

 

上市公司承接三條不同價值鏈

OpenAI尚未上市，市場常透過微軟(MSFT)觀察商業化外溢。國會支出只有11.37萬美元，對微軟營收影響接近零。研究意義落在企業與政府工作流是否持續朝單一模型集中，進而擴大雲端運算、身分管理與資料治理需求。

Google面對的傳導路徑偏向監管成本。歐盟在2026年7月因搜尋服務偏袒自家產品，對Google開出10億美元罰款，美國總統Donald Trump隨後揚言施加大幅關稅。AI法案再把模型安全納入執法範圍，Google未來的歐洲成本會同時涵蓋競爭法與模型治理。

阿里巴巴則承接中國模型規模競賽。股價能否延續反應，仍取決於Qwen3.8-Max的企業採用、推論成本與海外准入。三家公司對應的價值鏈分別是通路外溢、合規支出與模型商業化。

 

採購分散會讓通路判斷失效

我這個判斷在政府採購快速分散時會錯。國會若建立統一測試制度，並依任務同時採用OpenAI、Anthropic與Google，既有的通路集中度就會下降。多模型架構也能降低單一供應商的切換成本。

另一個兩難來自歐盟監管。嚴格審查可能提高大型實驗室的護城河，也可能延後產品上市，壓低歐洲收入增速。若合規時間拉長，開源模型與地區型供應商反而可能取得部署窗口。規則究竟偏向集中或分散，要由實際准入結果驗證。

 

續約率與准入速度決定下一輪

到2026年底，追蹤點落在兩個門檻。美國國會具名AI支出中，ChatGPT金額占比若維持80%以上，制度嵌入仍然穩固。歐盟若能在模型申請後六個月內完成主要評估，合規成本將逐漸成為可預測的營運支出。

那麼，AI模型最後靠什麼取得定價權：參數規模、排行榜成績，還是政府與企業每天都會打開的工作入口？目前傾向後者。觸發條件也很具體，ChatGPT採購占比跌破80%，或阿里模型在歐洲取得正式准入並拿到大型企業部署，權力結構才會開始改寫。