太空經濟引爆通訊升級潮，台廠網通散熱鏈齊發

SpaceX於那斯達克正式掛牌上市，成功募資750億美元，首日收盤達161.11美元，市值突破2.1兆美元。執行長馬斯克隨後揭露「下一個層級（Next Level）」計畫，將焦點鎖定單顆具備高達150千瓦峰值運算能力的AI1衛星。該衛星配置液冷散熱、大型太陽能板與高速雷射通訊系統，並計畫深化與輝達（NVIDIA）的合作，將AI運算與資料中心架構直接部署至太空環境。

隨著太空AI與低軌衛星（LEO）網路需求攀升，地面與雲端的網通基礎建設同步迎來規格轉換。各大品牌廠與資料中心自2026年下半年起，陸續導入102.4T交換器與1.6T、800G光收發模組，推動網路架構向AI原生與高度客製化設計轉型。同時，大型AI算力與基礎建設亦帶動電力設備擴張，重電產業接單動能強勁，部分變壓器與強韌電網設備的出貨排程已延伸至2029年至2030年。

在太空通訊與高速傳輸的雙重推動下，台灣供應鏈在各硬體領域展現接單數據。PCB與高階材料方面，華通(2313)、台燿(6274)與臻鼎-KY(4958)供應衛星板材與高階AI基板；網通射頻與光學元件由昇達科(3491)、啟碁(6285)與聯鈞(3450)提供關鍵終端設備與雷射通訊零組件；散熱系統則有奇鋐(3017)與雙鴻(3324)切入高階液冷與衛星散熱模組。此外，高階運算需求亦促使被動元件產能出現板塊移動，指標大廠產能向高效能運算集中，整體台廠在硬體製造、射頻模組與精密散熱上已形成高度連動的產業生態系。