AI伺服器供應鏈發威，最新光通訊接單看至2027，力積電等台廠受惠！

AI應用落地驅動基礎建設大升級

AI技術正從語言問答轉向執行工作的AI代理階段，此發展推升了對算力、儲存與散熱等基礎硬體的需求。台灣科技供應鏈在先進製程、客製化晶片及光通訊等基礎建設領域取得商機，多家台廠近期公布的營收與接單狀況均顯示出相關動能。

客製化晶片與散熱技術成發展核心

在客製化晶片與散熱領域，聯發科(2454)等公司透過晶片設計能力協助客戶取得產能，健策(3653)則在晶片散熱領域與台積電(2330)展開量產合作。同時，力積電(6770)積極推進3D AI Foundry策略，跨足晶圓堆疊及矽電容，並鎖定矽光子與高速光互連應用，進一步將製造服務延伸至AI高速傳輸領域，近期獲得八大公股買超逾二千張。

光通訊與邊緣運算帶動終端零組件需求

除了晶圓與散熱，周邊元件與終端應用也出現變化。石英元件大廠晶技(3042)受惠於AI伺服器與光通訊需求，八月營收達十四點一五億元，伺服器與光模組用石英震盪器出貨排程已看至二零二七年。安控設備商禾蒼科技則轉型為邊緣人工智慧解決方案提供商，將邊緣AI影像設備導入美國車載與校車系統，車載業務占總營收達五成。

台廠供應鏈持續受惠於技術迭代與擴產

整體而言，隨著AI應用場景的擴增與落地，從前段的客製化晶片、散熱模組，到後段的光通訊元件與安控影像運算，台灣相關供應鏈正逐步承接基礎設施需求。各廠商透過技術合作與產能擴充，持續在各自專精的硬體與零組件市場中調整營運重心，後續可進一步觀察AI邊緣運算設備的市場滲透率以及矽光子技術的量產進度。