CPO矽光子迎商機！輝達推光通訊開源，大立光與3檔概念股營收翻倍

高頻寬需求引爆，輝達推光通訊開源計畫

全球人工智慧應用加速普及，帶動高頻寬與低功耗傳輸需求，使光通訊及共同封裝光學市場規模出現顯著成長。近期輝達與思科在開放運算計畫全球峰會中，共同推出首款單通道400G的超小型可插拔光通訊模組，並宣布投入開源計畫，推動開放式標準統一規格，為相關硬體供應鏈帶來全新擴充動能。

跨足CPO矽光子領域，光學大廠佈局光纖產線

在光學零組件方面，大立光(3008)公布第三季財報，單季營收達新台幣156.5億元，毛利率為42.2%。隨著智慧型手機拉貨高峰結束，大立光正積極投入共同封裝光學領域，其光纖陣列產線已完成建置，未來將進一步提供完整的光纖陣列單元與載板整合製程，預計於後年下半年逐步放量。

資料中心需求爆發，3檔光通訊概念股營收翻升

受惠於美系資料中心對高芯數光纖跳接線與光模組的需求提升，國內光通訊族群9月營收表現顯著成長。光聖(6442)9月營收達20.6億元，年增率高達97.3%；聯鈞(3450)與華星光(4979)則分別繳出12.9億元與5.7億元的成績，年增幅雙雙逼近100%，顯示出高速資料傳輸建置正強勁拉動光收發器市場。

光互連取代銅互連，次世代傳輸規格成關注焦點

各大雲端服務供應商持續推進資料中心建置，帶動基礎設施的傳輸架構加速由傳統銅互連轉向光互連。隨著各家硬體設備廠持續投入次世代傳輸規格的研發與量產，光通訊產業鏈在實體技術升級與產能擴張的帶動下，其營收結構的變化與產線佈局已成為市場高度關注的數據指標。