瀚亞多重收益優化組合基金B類型-美元，為什麼規模能衝上 266 億？

成立將近 8 年，這檔基金（98638963）的規模默默長大到了 266 億元。在平衡型基金的世界裡，這個體量絕對算得上是前段班。它到底是靠什麼特色，讓這麼多資金願意停留？

它是誰？一檔幫你把錢分散到全世界的平衡型基金

這檔基金由瀚亞投信發行，目前已經成立將近 8 年了。它的規模在這幾天大約是 266 億元。這個數字非常驚人，在整個市場的基金規模榜單上，強勢排進了第 24 名。同時，它最近一個月的規模還成長了 6%。也就是說，有越來越多的資金選擇停泊在這裡。

這檔基金的分類是「跨國投資組合型_平衡型」。組合型基金（由經理人去買進其他基金來組成投資組合）的特色就是分散再分散。也就是說，經理人會把錢分散投資在股票和債券的基金上，並且是在全球市場裡尋找機會。它的風險等級落在 RR3（代表風險中等，適合追求穩定成長的保守到穩健型投資人）。

我們可以用便當店來做個比喻。如果你去買便當，全部只夾炸雞腿，雖然吃起來很爽，但是熱量太高、對身體的負擔太大。這檔基金的經理人，就像是便當店裡最專業的營養師。他會幫你配好適當比例的肉類跟蔬菜。因為有菜有肉，所以即使遇到單一菜價大漲或大跌，這份便當的價格也不會劇烈波動，讓整盤菜吃起來比較安心。

績效成績單：近三年讓 100 萬變成 141 萬

買基金，大家最關心的當然還是績效成績單。我們來看看它這幾天最新的數據表現。近一年的績效大約是 13.7%。換句話說，如果你一年前放了 100 萬進去，現在大約會變成 113.7 萬。

如果我們把時間拉長一點來看。近三年的績效大約是 41.5%。等於是當初的 100 萬，經歷了三年的時間，現在長大成了 141.5 萬。至於近五年的表現，大約是 27.6% 的報酬。如果是從將近 8 年前成立第一天就抱到現在，總報酬大約是 56.6%。也就是 100 萬會變成將近 156 萬。

不過，客觀來說，它在同類排名（同類型基金中的績效名次）大約落在中後段。比如近一年的排名是 203 名。為什麼會這樣呢？因為它是一檔組合型的平衡基金，投資策略天生就相對保守。也就是說，當全球股市大暴漲的時候，它肯定跑得沒有那些純股票型基金快。

但是相對地，它的波動度也比較低。它的 Beta 值（衡量波動風險的指標，小於 1 代表波動比大盤小）只有 0.75。這代表當市場出現恐慌下殺時，它的跌幅通常會比大盤來得小。這就是用「爆發力」去換取「抗跌能力」的結果。

每月配息機制：放 100 萬一年大約領 9 萬

這是一檔月配息的基金。配息（基金把賺到的錢分回給投資人）是很多上班族最在意的功能。因為它可以每個月幫你創造一點真實的現金流。順帶一提，基金名稱裡的「B類型」，在多數基金公司的慣例裡，通常就代表這是有配息的級別。

看看最新的數據，它近一年的配息率大約是 9.26%。這等於是你放 100 萬進去，一年下來大約可以領到 9 萬 2 千多塊的配息。如果平均分攤到每個月，大約能幫自己每個月加薪七千多元。這筆錢剛好可以拿來付水電費或是大樓管理費。

拉長來看，它過去兩年到三年的配息率，甚至有達到 10% 左右。而過去五年的平均配息率也維持在 8.82%。雖然每個月的配息金額，會跟著市場淨值（基金當下每一份的價格）上下浮動。不過整體來說，它的配息表現算是相當有規律。

經理人透過跨國投資組合，在全球尋找能提供收益的債券或股票，努力維持這個配息水準。這就像是球隊換教練一樣，經理人會根據市場狀況，隨時把表現不好的球員換下場，換上能穩定得分的球員，藉此維持球隊整體的戰績與收益。

誰適合買？誰又該先觀望？

了解了基本盤跟配息之後，我們來聊聊誰適合買這檔基金。它最適合「想要每個月有現金流，但又不想每天盯盤心驚膽跳」的上班族。如果你手邊有一筆閒錢，覺得全部放在銀行定存利息太少，希望能有高一點的收益。這檔平衡型基金就是個不錯的進階選擇。

它也非常適合「懶得自己挑選單一市場」的人。因為這是一檔跨國組合型基金，經理人會幫你挑選並配置其他的基金與資產。你只要投入一筆錢，就等於買了一個已經打包好的全球資產包。不用自己煩惱現在到底該買美國、歐洲還是新興市場。

但是，如果你是想要「一年賺 30% 快速翻倍」的積極型玩家，這檔基金可能就不太適合你。因為它的本質是穩健防守，追求的是長期的細水長流。如果你期待它能像熱門科技股那樣一飛衝天，你可能會覺得它的漲幅有點溫吞。

新手想追蹤這檔基金，該看哪些指標？

如果你對這檔基金有興趣，未來可以自己上各大基金平台，觀察幾個重要的指標。首先是觀察它的淨值變化。因為這檔基金有配息，所以發完錢之後淨值稍微往下掉是正常的。但是只要長期來看，淨值能維持平穩，甚至緩步往上爬，就代表經理人的操作有在健康的軌道上。

再來，你可以留意它的配息率有沒有大幅度的改變。每個月底，投信公司都會公布最新的配息金額。你可以稍微記帳，看看每個月領到的錢是不是符合你的預期。

最後，因為這檔是「美元」計價的基金。所以你還需要稍微關心一下美元兌換台幣的匯率。如果你發現這幾天台幣升值，換美元變便宜了。這時候進場用台幣換美金去買這檔基金，你的成本就會相對划算一點。相反地，如果美元太貴，就可以考慮分批慢慢買，分散匯率的風險。

你現在的銀行帳戶裡，有沒有一筆錢是放在那邊很久沒動的呢？或許可以思考看看，把它轉換成每個月幫你付手機費或早午餐費的現金流喔。

本文所提數據均為歷史數據或概念性說明，歷史績效不代表未來表現。投資涉及風險，包括可能損失投資本金。本文不構成任何投資建議，申購前請詳閱公開說明書及產品風險揭露文件。