ETF殖利率最高衝上13.87%，退休配置該選高配息還是市值型

 

10月2日非債券型ETF殖利率由00830居首

截至今年10月2日（2026年），國泰費城半導體(00830)以13.87%居非債券型ETF殖利率首位，當日收盤價91.25元。群益台灣精選高息(00919)為11.36%，中信特選金融(00917)為11.01%，大華優利高填息30(00918)為10.81%，共有4檔超過10%。

這份統計採用CMoney「現金股利殖利率」欄位，計算基礎為過去現金配息相對於價格的比率，欄位未隨每日收盤價即時重算。13.87%屬於歷史配息結果，未來配息仍會受到成分股獲利、資本利得、收益平準金及ETF政策影響。

| 名次 | ETF | 10月2日收盤價 | 殖利率 | |---|---|---:|---:| | 1 | 國泰費城半導體(00830) | 91.25元 | 13.87% | | 2 | 群益台灣精選高息(00919) | 31.55元 | 11.36% | | 3 | 中信特選金融(00917) | 22.13元 | 11.01% | | 4 | 大華優利高填息30(00918) | 33.81元 | 10.81% | | 5 | 永豐智能車供應鏈(00901) | 48.74元 | 9.90% | | 6 | 元大高股息(0056) | 57.05元 | 9.60% | | 7 | 中信綠能及電動車(00896) | 27.89元 | 9.57% | | 8 | 國泰台灣科技龍頭(00881) | 52.75元 | 8.92% | | 9 | 復華富時不動產(00712) | 7.23元 | 8.57% | | 10 | 中信關鍵半導體(00891) | 37.95元 | 8.37% | | 11 | 國泰股利精選30(00701) | 41.32元 | 8.34% | | 12 | 永豐美國500大(00858) | 36.25元 | 8.20% | | 13 | 群益台ESG低碳50(00923) | 41.80元 | 8.10% | | 14 | 元大台灣高息低波(00713) | 62.70元 | 7.94% | | 15 | 富邦特選高股息30(00900) | 19.37元 | 7.88% | | 16 | 台新臺灣半導體30(00904) | 44.05元 | 7.82% | | 17 | 兆豐台灣晶圓製造(00913) | 54.00元 | 7.58% | | 18 | 國泰北美科技(00770) | 66.25元 | 7.25% | | 19 | 國泰台灣領袖50(00922) | 43.86元 | 7.25% | | 20 | 國泰永續高股息(00878) | 34.89元 | 7.04% |

非債券型共有90檔具備殖利率資料，其中4檔達10%以上，32檔介於5%至10%，另有54檔低於5%。前20名門檻為7.04%，名單與今年9月18日相同，顯示這段期間高殖利率排名相對穩定。

 

熱門台股ETF呈現配息與市值型的差異

熱門ETF之中，00919、00918與0056的歷史殖利率均超過9%。00878為7.04%，元大台灣價值高息(00940)為4.67%，復華台灣科技優息(00929)為4.48%。主動群益台灣強棒(00982A)則為5.65%。

市值型ETF的數字明顯較低。富邦台50(006208)為3.06%，富邦科技(0052)為2.11%，元大台灣50(0050)為1.89%。殖利率較低無法直接推導報酬較差，因為股價成長同樣屬於投資成果。

我常說，退休族可以重視現金流，也要一起看配息加上資本利得的總報酬。0050、006208偏向累積大型企業成長，0056、00919與00878則提供較明顯的配息感受，兩類ETF可以依生活支出與風險承受度搭配。

 

債券型ETF殖利率最高為8.00%

債券型ETF方面，群益優選非投等債(00953B)以8.00%居首，10月2日收盤價9.51元。凱基美國非投等債(00945B)為7.42%，台新美元銀行債(00842B)為7.35%，債券型前10名門檻為6.35%。

| 名次 | ETF | 10月2日收盤價 | 殖利率 | |---|---|---:|---:| | 1 | 群益優選非投等債(00953B) | 9.51元 | 8.00% | | 2 | 凱基美國非投等債(00945B) | 14.21元 | 7.42% | | 3 | 台新美元銀行債(00842B) | 28.14元 | 7.35% | | 4 | 國泰A級醫療債(00799B) | 27.42元 | 7.12% | | 5 | 復華彭博非投等債(00710B) | 18.52元 | 6.58% | | 6 | 國泰A級科技債(00781B) | 25.69元 | 6.58% | | 7 | 第一金優選非投債(00981B) | 8.96元 | 6.58% | | 8 | 富邦全球非投等債(00741B) | 36.62元 | 6.53% | | 9 | 國泰新興投等債(00726B) | 31.05元 | 6.40% | | 10 | 國泰A級公用債(00782B) | 28.27元 | 6.35% |

全市場共有188檔ETF具備殖利率資料，包括90檔非債券型與98檔債券型。債券ETF的配息來源、信用風險與利率敏感度各有差異，非投資等級債通常用較高收益補償較高違約風險。高配息也伴隨相應風險，不能直接當成定存利率比較。

 

退休現金流要同時檢查本金與配息來源

殖利率的公式很直觀。假設一檔ETF過去一年每單位配發5元，計算價格為100元，殖利率就是5%。殖利率上升可能來自配息增加，也可能來自價格下跌；殖利率下降則可能源自配息減少或價格上漲。

我自己看退休配置，會把生活費、緊急預備金、股票ETF與債券ETF分開安排。配息可以支付日常開銷，市值型ETF可以參與企業長期成長，債券則協助降低整體波動。這樣比單押一檔高殖利率ETF更容易維持退休現金流。

殖利率只是一項歷史指標。評估退休資產時，還要檢查總報酬、價格波動、配息穩定度、信用風險與產業集中度。10月2日的排名適合用來整理市場分布，未來能領到多少現金，仍取決於後續獲利與配息政策。