婉真操盤實戰策略

Lumentum( LITE )回跌的兩個壓力來源 Lumentum(LITE) 這天收在845美元，跌幅約5.73%。盤中一度下挫約9%，收盤也跌了9.28%，屬於明顯走弱的一天。這段走勢先把一件事

Lumentum 受通膨數據與升息預期夾擊，股價單日跌幅擴大 Lumentum(LITE) 今年10月15日股價走弱，最新報價約 806.6 元，跌幅約 10.01％。盤中跌勢比前一交易日收盤的 9.

3M私募入股，玉晶光站上1100元 加權指數今天收46969.87點，下跌1655.96點，跌幅3.41%。盤面轉弱之際，玉晶光(3406)卻因3M擬參與私募的消息走強，收在1115元。市場先反應的是

國際大廠用私募進場，台廠站上供應鏈重組前線 全球供應鏈重組持續推進，台灣企業的角色也更清楚了。近期幾家國際大廠透過私募方式投資台廠，目的很明確：先綁定產能、先卡位技術、先把合作關係做深。這股資金流向同

大立光(3008)最近法說會提到新一代共同封裝光學(CPO)的發展路徑，市場也立刻把焦點拉到相關供應鏈與面板轉型題材。董事長對面板廠若用 Micro LED 搭配多模光纖切入 CPO 的做法，直接點出

AI 資料中心的高速傳輸需求，讓光通訊相關技術受到關注。投資人看這一類概念股，第一步要先確認公司賣的是什麼產品，產品目前走到展示、客戶認證、出貨，還是已經反映在營收。 同樣掛著光通訊題材，Lument

CPO量產時程逐步清楚，2028年底到2029年進入大規模階段 AI運算需求持續拉高，CPO(共同封裝光學)的量產節奏也越來越明確。矽光子業者目前的看法很一致：NPO(近封裝光學)與雷射光源，預計在2

美股光通訊先修正，台股供應鏈跟著降溫 美股AI相關與光通訊族群最近出現明顯修正，Lumentum、Ciena、Coherent等指標股單日跌幅接近一成。這波走勢很快傳到台股，光通訊與記憶體概念股成了盤

從相機鏡片到手機鏡頭：大立光靠的是量產能力 大立光的起點，從相機光學一路走到手機鏡頭。林耀英與陳世卿當年把光學設計和製程能力轉向塑膠鏡片，接住手機拍照需求，這條路後來也成了公司最重要的成長基礎。今天看

AI運算往上推，瓶頸落在晶片互連 AI模型持續放大，算力需求一路往上走。接下來更關鍵的，是晶片與晶片之間怎麼把資料快速送出去。對AI基礎建設來說，互連速度開始直接影響系統效能。 Marvell(MRV