AI半導體供應鏈資金輪動！輝達祭1500億美元庫藏股，2檔AI通路股成焦點

全球AI晶片族群迎庫藏股利多與走勢分化

全球AI晶片龍頭輝達宣布高達1500億美元的股票買回計畫，創下歷史新高，為半導體市場帶來資金面的強大支撐數據。同時間，近期國際股市面臨震盪，美股科技巨頭走勢出現分歧，輝達逆勢上漲近2%，而亞洲半導體指標如三星與SK海力士則出現超過5%的跌幅，顯示出科技產業在資金輪動下的複雜局勢與強弱分明現象。

市場資金轉向記憶體封測與手機晶片供應鏈

在記憶體與封測領域，南茂(8150)ADR的走強透露出產業資金正尋找新族群。隨著AI指標股價進入平穩期，市場資金逐漸轉向記憶體封測與IC設計族群。手機相關的晶片供應鏈也因高通的強勢表現受到市場密切關注，顯示出次產業之間的籌碼轉換現象，投資人正積極尋找具備落後補漲潛力的次產業。

台股高息ETF重倉布局AI零組件通路商

在台股相關供應鏈方面，受惠於AI需求與半導體升級潮，國內高息ETF憑藉高純度科技持股，重倉布局文曄(3036)、大聯大(3702)等AI零組件通路商，展現出強韌的數據表現與防禦力。即便大盤面臨連假後的震盪與國際公債殖利率攀升等變數，多方籌碼仍持續在短均線附近換手沉澱，為後續行情蓄積動能。

後續需觀察公債殖利率與國際資金流向指標

整體而言，近期全球股市受到公債殖利率與油價波動影響，科技族群面臨技術性修正。然而，在輝達破紀錄的庫藏股計畫與各環節供應鏈的業績支撐下，市場資金持續在AI半導體、IC設計及封測族群間流動。相關科技個股的基本面表現與國際資金流向，已成為左右後續產業動態的核心指標，建議投資人持續關注總體經濟數據的變化。