TISA免稅新制拍板！每人年扣2.4萬，留意提領補稅限制與ETF資金動向

TISA政策定案確立台股長線資金活水

行政院正式拍板台灣個人投資儲蓄帳戶（TISA）2.0方案，預計最快於明年完成修法，後年五月報稅時正式適用。新制規定，納稅義務人、配偶及受扶養未成年子女，每人每年投資TISA級別基金最高可從當年度綜合所得總額中減除2.4萬元。以一家四口為例，每年最高可扣除9.6萬元，依稅率5%至40%計算，約可省下4800元至3.84萬元的稅金。目前TISA開戶數已突破27萬，累積資產規模超過216.4億元，其中以連結元大台灣50(0050)的基金佔總規模逾半數。

租稅優惠綁定專戶確保專款專用原則

欲享有TISA 2.0的租稅優惠，投資人需面臨特定規範。首先是租稅優惠不溯及既往，民眾必須新開立專屬的2.0帳戶，並綁定銀行款戶與申購基金的券戶，確保專款專用。既有的第一階段用戶可選擇重新開戶或透過簡易轉換程序接軌。此外，本人、配偶及受扶養未成年子女皆需具備各自獨立的TISA帳戶，才符合每年2.4萬元的扣除額度標準。

提領補稅限制成資金流動性關鍵變數

資金流動性限制是該方案的核心規範。資金原則上必須鎖定至投資人年滿60歲，或持有專戶滿30年，抑或遭遇死亡、重大疾病及重大變故等特殊事由，方可免稅提領。若未達上述條件提前解約贖回，過去享有租稅優惠的提撥本金將全數併入提領當年度的所得課稅。此舉不僅形同收回稅務優惠，若累計金額過高，甚至可能導致投資人該年度所得淨額跨入更高稅率級距，進而加重整體稅負。

政策法源細節研擬與投信產業受惠契機

針對後續推動進度，財政部與金管會正持續研擬相關細節，並進行稅式支出評估。未來可能參考產業創新條例中「天使投資人」的特別法形式，於證券投資信託及顧問法中增訂規範。投信業者對此制度表示支持，認為透過手續費與經理費優惠，結合稅負減免誘因，能有效引導民眾建立中長期投資紀律，進一步強化國人退休儲蓄準備，預期將為整體台股與投信產業帶來更穩定的中長線資金挹注。