摩根大歐洲基金-累積型，28年老牌基金為何還能稱霸？100萬變208萬的秘密

成立超過28年的老牌基金，為什麼還能稱霸同類排行榜？這幾天聰明資金悄悄流向歐洲市場，這檔摩根大歐洲基金-累積型（73980092）再度引起討論。今天我們就來聊聊，它到底有什麼特別之處。

28年資歷的歐洲探險家

這檔基金是由摩根投信發行的老字號。它在市場上已經走過28個年頭，目前規模大約是61億元。這檔基金屬於累積型（基金賺到的錢不發現金，而是滾入本金繼續投資）。也就是說，它就像是你把養雞生出來的雞蛋，繼續孵成小雞，讓未來的雞群越來越龐大。它的風險等級是RR4（代表風險較高、波動較大的股票型基金）。資金主要專注在英國、德國、法國等歐洲已開發國家。

同類排名的資優生，績效長什麼樣？

買老基金最怕它表現疲軟，但這檔基金的成績單相當亮眼。近一年它的報酬率是21.3%，同類排名（同類型基金中的績效名次）高居第2名。換句話說，如果你一年前投入100萬，現在大約會變成121萬。把時間拉長來看，近三年的報酬率是57.2%，等於100萬會變成大約157萬。如果是看近十年的話，報酬率高達108.0%，長期下來100萬直接翻倍變成208萬。而且它在近五年和近十年的同類排名中，都是穩穩的第1名。

不追熱門科技股，它買的是歐洲底氣

很多人想到投資，第一直覺都是美國科技股。但是這檔基金有高達96.66%的資金，全部押注在「已開發歐洲」市場。這幾天市場上有一股聰明資金，正悄悄流向歐洲的價值型股票。因為歐洲經濟展現了不錯的韌性，加上AI技術開始應用在傳統產業上，大大提升了生產力。也就是說，這就像是一家老牌便當店引進了自動點餐機。雖然賣的還是傳統排骨飯，出餐效率卻大增，利潤也跟著提高了。歐洲市場現在正準備迎來這種重新估價的機會。

誰適合把錢放在這裡？

因為它不配息，最適合「不需要靠配息生活，想靠時間把本金滾大」的上班族。如果你離退休還有十年以上的時間，每個月有一筆閒錢，就很適合把它當作資產配置的一部分。不過，如果你是追求每個月都要有現金入帳的退休族，這檔基金就比較不適合你。另外，歐洲市場的波動雖然不像新興市場那麼劇烈，但短期內還是會有震盪。所以投資人還是要評估一下自己對價格起伏的接受度。

怎麼自己追蹤這檔基金？

如果你對這檔基金有興趣，平常可以去基金平台或銀行APP看看它的淨值（基金當下每一份的價格）。只要觀察它長期是不是維持向上的趨勢就好，不用每天盯著看。同時，你也可以留意基金的規模變化。如果規模持續穩定成長，代表有越來越多人把資金投入，這通常是個不錯的信任指標。這檔基金目前有8500多位受益人（持有這檔基金的人數），算是一群默默看好歐洲市場的鐵粉。

比起熱鬧的美國市場，你覺得這種穩紮穩打的歐洲老牌基金，符合你的投資個性嗎？

本文所提數據均為歷史數據或概念性說明，歷史績效不代表未來表現。投資涉及風險，包括可能損失投資本金。本文不構成任何投資建議，申購前請詳閱公開說明書及產品風險揭露文件。